The Secret Legacy Dibalik "Buy Term dan Investasikan Perbedaannya"

Pada tahun 1965, A.L. Williams meninggal karena serangan jantung. Dia memiliki kebijakan seumur hidup, tetapi meninggalkan klan Williams yang tersisa underinsured. Hal ini meninggalkan kesan pada putranya, Art L. Williams, Jr, yang sepupunya kemudian memperkenalkannya pada konsep asuransi jiwa berjangka, yang relatif tidak dikenal pada saat itu dan memberikan lebih banyak nilai nominal dengan harga lebih murah.

Dipicu oleh kesulitan keuangan yang dialami keluarganya, Art meluncurkan dirinya menjadi duta kehidupan jangka panjang dengan semangat yang nyaris religius. Dia menciptakan frase "Beli istilah dan berinvestasi perbedaan", BTID untuk jangka pendek, meluncurkan perusahaan baru pada konsep, memiliki beberapa agen 200k di bawah payungnya, dan sisanya adalah sejarah.

Atau itu?

Sekitar 40 tahun kemudian, sebuah penelitian yang diterbitkan dalam edisi Mei 2015 Journal of Financial Service Professionals menunjukkan bahwa eksperimen besar Williams memiliki konsekuensi yang tidak diinginkan bagi keluarga. "Orang-orang tidak membeli istilah dan berinvestasi perbedaan", kata David F. Babbel, rekan penulis penelitian. "Mereka kemungkinan besar menyewa istilah itu, menyalahgunakannya, dan membelanjakan selisihnya", meninggalkan banyak keluarga yang tidak diasuransikan, bukannya hanya underinsured ketika orang yang dicintai meninggal.

Bahkan persentase kecil dari orang-orang yang sepenuhnya mengeksekusi saran Art dan berinvestasi perbedaan dapat berinvestasi secara emosional di pasar dengan membeli tinggi dan penjualan rendah, atau membeli investasi yang dikelola tanpa menyadari dampak potensial dari biaya terkait ke telur sarang mereka. Orang-orang yang berpikir bahwa mereka bermain dengan aman dengan melampaui batas 401k di luar jumlah yang cocok dengan perusahaan sering tidak mempertimbangkan bahwa, jika biaya manajemen 3%, mereka harus membuat pengembalian 3% setiap tahun untuk mencapai titik impas dan melindungi mereka prinsip.

Seandainya semua orang yang membeli istilah benar-benar berinvestasi perbedaan dengan bijaksana, seluruh kehidupan masih menawarkan keuntungan yang tidak BTID. Seumur hidup kunci dalam insurability, memungkinkan tertanggung untuk membeli cakupan tambahan dengan akumulasi nilai tunai, bahkan jika kesehatan mereka telah menurun ke titik bahwa mereka tidak lagi dapat membeli kebijakan baru. Selanjutnya, mereka dapat meminjam terhadap nilai tunai, mengubahnya menjadi pendapatan terjamin, atau mengambil distribusi bebas pajak.

Chris Blunt, wakil presiden eksekutif New York Life, menunjukkan nilai BTID kepada perusahaan-perusahaan investasi, mengatakan "Generasi profesional Wall Street telah dilatih oleh perusahaan mereka untuk membuang nilai tunai asuransi jiwa sehingga perusahaan-perusahaan investasi dapat mempertahankan dolar mereka di bawah pengelolaan." Dia juga menunjukkan bahwa tidak perlu memutuskan antara asuransi jiwa berjangka dan permanen. Keluarga muda dapat membeli keduanya, dan mengonversi istilah ke seluruh kehidupan saat pendapatan mereka meningkat.

Peninggalan Art Williams terdiri dari opsi jangka panjang yang terlalu mahal dan kumpulan agen yang sangat berkurang yang, seperti Wall Streeters yang disebutkan oleh Mr. Blunt, hanya mendorong satu produk dan secara terbuka meremehkan setiap pilihan lain yang tersedia bagi prospek mereka, menyebut asuransi nilai tunai " nilai sampah "dan" produk yang mengerikan "dan menggembar-gemborkan BTID sebagai satu-satunya solusi untuk semua orang. Tampilan 40 tahun kembali pada cara menjual asuransi jiwa yang dirinci dalam penelitian ini tidak mendukung klaim ini. Keluarga Amerika berhak mendapatkan lebih banyak pilihan dan saran.

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *